Що таке парна торгівля?
Парна торгівля – це стратегія, яка використовується, коли два пов’язані активи зазвичай рухаються в одному напрямку. Коли один актив починає працювати краще, ніж інший, ви продаєте ефективніший актив і купуєте менш ефективний. Це робиться з розрахунком, що вони врешті-решт повернуться до своїх звичних стосунків, що дозволить вам отримати прибуток, коли це станеться.
Якщо користувач вважає, що ринкова капіталізація активу знизиться (приклад – актив А), але крипторинок в цілому продовжить зростати, використання парної торгівлі для відкриття позиції буде оптимальною стратегією.
Як працює посада?
Торгівля використовує AAVE, який є ринком позик без дозволу. AAVE дозволяє користувачам позичати актив, вносячи заставу за змінною процентною ставкою. Щоб ініціювати ведмежу позицію щодо активу в індексі, користувач повинен зробити наступне:
Ведмежі пари-своп
- Внесіть USDC або еквівалентний стейблкойн в AAVE як заставу.
- Позичте активи, щодо яких користувач налаштований на зниження (наприклад, ETH, wBTC).
- Продати позичений актив і придбати AMKT .
Коли позиція закрита, AMKT продається назад за стейблкоїни або ведмежий актив, і борг погашається. Якщо користувачі не можуть погасити позику, їхня позиція буде ліквідована, а позиція – закрита автоматично.
Моніторинг відкритої позиції
Позиції можна контролювати за адресою https://app.aave.com/.
Важливо переконатися, що здоров’я вашої позики не опускається нижче 1. Якщо вона нижче цього числа, ваша позика знаходиться під загрозою ліквідації, що призведе до втрати застави.
Важливо переконатися, що здоров’я вашої позики не опускається нижче 1. Якщо вона нижче цього числа, ваша позика знаходиться під загрозою ліквідації, що призведе до втрати застави.
Як мені закрити позицію?
Ви можете закрити свою позицію, перейшовши на https://app.aave.com/,і погашення ваших відкритих позик. Після того, як усі позичені активи будуть погашені, надане забезпечення буде доступним для вилучення.
Які ризики це пов’язано?
Існує кілька ризиків, пов’язаних із цією стратегією, включаючи ризик ліквідації, ринковий ризик, ризик розумного контракту та процентні ставки. Ризик ліквідації виникає, якщо позиції не підтримуються належним чином, що призводить до ліквідації у випадку, якщо вартість позиченого забезпечення падає нижче порогу ліквідації. Крім того, з користувачів може стягуватися відсоткова ставка за відкриття позиції. Ринковий ризик виникає через мінливість і непередбачуваність ринку криптовалют, що може негативно вплинути на ефективність стратегій парної торгівлі. Нарешті, ризик розумного контракту викликає занепокоєння, оскільки потенційні вразливі місця на ринку кредитування можуть бути використані, що призведе до повної втрати коштів. Важливо знати про ці ризики, беручи участь у стратегіях парної торгівлі, і вживати відповідних заходів для їх пом’якшення.